Авто по низкой ставке

Авто по низкой ставке
Аналитика

4 сентября 2013, 18:24
Повторный запуск программы государственного льготного автокредитования поддержит кредитный рынок и может замедлить падение спроса на автомобили.

С начала 2013 г. объемы выданных автокредитов росли сообразно прогнозам минувшего года: тогда аналитики сходились в том, что сегмент автозаймов еще не достиг предельной емкости докризисного периода, а значит, в 2013 г. стоит ждать стабильного роста. По оценке Frank Research Group, за период 2012-го–начала 2013 г. федеральный кредитный рынок прибавил 21%, а его объем составил 818 млрд руб. При этом существенную долю (7,7% рынка) оттянули «карманные» банки автопроизводителей. Прогноз на 2013 г. был несколько двусмыслен: рост кэптивных банков должен замедлиться, в то время как коммерческие банки плавно подойдут к пиковым показателям.

Однако ситуация, сложившаяся в дилерских салонах, внесла коррективы в самые оптимистичные прогнозы: падение уровня продаж автомобилей не могло не сказаться на количестве выдаваемых займов. Правда, спад интереса к кредитным предложениям отстает от потребительского спроса на автомобили примерно на два месяца: в то время как сокращение продаж в автосалонах отмечали еще в марте, кредитный рынок почувствовал неладное только к концу мая. С начала года рынок автокредитования ежемесячно показывал положительную динамику (в январе прирост портфеля по автозаймам составил 0,36, в феврале — 0,98, в марте — 1,46, в апреле — 2,27%). А вот в мае рост замедлился на 1,52%. В это же время спрос на новые легковые автомобили и легкий коммерческий транспорт не просто сократился, а существенно упал — на 8% в июле и 11% в июне 2013-го по сравнению с теми же месяцами прошлого года.

«Снижение на рынке автокредитования связано со спадом на рынке продаж новых автомобилей, — комментирует ситуацию Игорь Смуров, региональный директор Уральского филиала Росбанка. Автокредиты прочно привязаны к товарному рынку, поэтому одинаково быстро реагируют на рыночную ситуацию». Помимо падения продаж автомобилей не следует скидывать со счетов фактор первичного насыщения рынка и удорожание самих автокредитов: ставки на них выросли на 3% по сравнению с 2011 г.

Однако не все банки подтверждают падение продаж. Ирина Кудрякова, управляющая РОО «Челябинский» ВТБ24 называет происходящее не падением, а замедлением роста. «На примере ВТБ24 можно говорить об увеличенном спросе на автокредиты по сравнению с предыдущим годом, — замечает эксперт. — Но я бы говорила скорее о более медленном росте рынка по сравнению с прошлым годом, а не падении. При этом ситуация была прогнозируемой заранее. За несколько лет посткризисный спрос на автомобили был реализован. Поэтому мы ожидали более чем скромные продажи в целом по рынку по сравнению с прошлым годом». Среди банков — лидеров отраслевых топов и рейтингов большинство заявляет об увеличении автокредитного портфеля. Например, за минувшие полгода ВТБ24 в Челябинской области выдал 2152 автокредита на сумму свыше 1 млрд руб., что на 19% больше по количеству и объему, чем за аналогичный период прошлого года. При этом доля автокредитов в общем объеме выданных займов за полугодие составляет 8% по количеству и 11% по объему. Показатель Сбербанка России в Челябинской области — 2,4 тыс. автокредитов на сумму 1,2 млрд руб. Уральский филиал Росбанка не готов поделиться сравнительными объемами за 2012 и 2013 гг., однако управленцы компании заявляют, что за первое полугодие 2013 г. доля автокредитов выросла и составила 29,4% от всего розничного кредитного портфеля.

Квота на кредиты

Обстоятельства, сложившиеся на рынке продаж новых автомобилей, буквально требовали принятия повторных мер по поддержке авторынка. Итоги государственной программы периода 2009?–?2011 гг. говорят о том, что если отрасль поддержит государство, то нынешние неутешительные прогнозы могут быть существенно скорректированы. Действительно, тогда к концу 2011 г. было выдано 263 тыс. кредитов против ожидаемых 200 тыс., и по количеству проданных новых машин Россия заняла второе место в Европе. Причем данные показатели актуальны не только для столиц, в тот период по программам господдержки челябинскими банками и филиалами было выдано около 20?–?30% автокредитов от общего числа займов. По статистике, основной объем продаж в рамках программы 2009?–?2011 гг. приходился на автомобили низшей ценовой категории стоимостью 300?–?600 тыс. руб. Наиболее популярными моделями являлись автомобили ВАЗ (85% всех кредитных договоров), а среди иномарок лидировал Renault Logan — выбор потребителей был очевиден. Да и сама поддержка была направлена на автомобили эконом-сегмента.

Собственно, именно поэтому законодатели не стали мешкать. Однако под действие нынешней льготной программы попадают более дорогие автомобили сегмента, в котором наблюдается наибольший спад, — это модели B- и C-класса стоимостью от 450 до 800 тыс. Следует учесть, что условия программы версии 2013 г. существенно изменены: верхняя ценовая граница стоимости автомобиля увеличена до 750 тыс. руб., кроме того, существенно расширился список моделей, попадающих под действие льготной программы. По ее условиям потребитель вносит не менее 15% от стоимости, получает кредитную сумму (максимум 637,5 тыс. руб.) и расплачивается за покупку в течение 3 лет. Остальное — задача дилера и банка. Государственная программа предусматривает рефинансирование 2/3 ставки по кредиту, а значит, для потребителя этот показатель будет колебаться в районе 6?–?7%. При этом, например, в ВТБ24 ставки по стандартным программам варьируются от 12 до 16,5% годовых в зависимости от величины первоначального взноса и срока кредитования. От этих же показателей зависят и ставки по экспресс-кредиту — от 17 до 22% годовых. Уменьшая базовые условия на 5,5% (2/3 ставки рефинансирования), банк будет кредитовать клиентов с учетом субсидии по минимальным ставкам от 6,5%. При таком раскладе коммерческим банкам будет легче конкурировать с кэптивными банками и предлагать соразмерные процентные ставки и условия выдачи займа.

Между тем банки, созданные автоконцернами, начали реформировать кредитную политику еще весной, когда дистрибьюторам стало понятно, что с помощью только лишь скидок и акций автомобили 2012 г. выпуска не продать. Тогда кэптивные финансовые структуры начали предлагать специальные условия кредитных договоров как на стоки, так и на новинки текущего года. Например, крупнейший «карманный» банк России — ЗАО «Тойота Банк» — предлагает челябинцам приобрести Toyota Camry 2013 г.в. в кредит по ставке 5,9% годовых. Правда, специальные условия действуют при оформлении кредита на год и при большом первоначальном взносе. «Мы предлагаем кредитную программу с минимальной годовой ставкой 5,9%, что ниже ставки рефинансирования ЦБ, — говорил президент «Тойота Банка» Александр Колошенко в интервью аналитическому агентству «Автостат». — И это не маркетинговая ставка, достигаемая скидкой клиенту от дилера, это предложение банка клиенту». Несмотря на то, что большинство аналогичных предложений распространяется на автомобили сегментов «средний+» и «премиум» и зачастую не касается участников льготного списка, представители коммерческих банков говорят о серьезной конкуренции со стороны кэптивных организаций. «По итогам снижения минимальная процентная ставка, которую мы будем предлагать, может составить 4,4% годовых. Это ее минимальный уровень, прописанный в законе. Ставки в банках автопроизводителей, как правило, выше этой величины, — говорит Игорь Смуров. — Таким образом, с учетом госпрограммы независимые коммерческие банки могут практически на равных конкурировать с кэптивными».

Категории без льгот

При всех своих достоинствах государственная программа имеет ряд ограничений, которые могут не позволить части целевой аудитории воспользоваться предложением. Например, это касается клиентов, которые планируют сдать автомобиль дилеру по системе trade-in. Большинство автосалонов засчитывает сданный автомобиль в качестве первоначального взноса и делает скидку на новый. Кроме того, многие автопроизводители предусматривают пониженную (как правило, на 1?–?2%) ставку по кредиту в таких случаях. Дилеру это выгодно, так как старый автомобиль оценивается по стоимости на 10?–?20% ниже рыночной, а значит, при перепродаже автоцентр может получить неплохие комиссионные. Кроме того, эксперты говорят, что клиент гораздо охотнее впоследствии обращается к дилеру, который однажды уже предложил скидку и бонусы. В ситуации с государственной программой такой вариант невозможен: заемщик обязан внести 15% первоначального взноса деньгами, поскольку процедура trade-in усложняет систему расчета в цепочке дилер–банк–государство. По мнению представителей коммерческих банков, это обстоятельство вычеркнет из участия в программе примерно 11% заемщиков. Впрочем, прибыли от этого не будет и коммерческим банкам, по крайней мере, портфель автокредитов такие клиенты не пополнят, в лучшем случае они смогут претендовать на обычный нецелевой кредит.

Ставка на государство

Участие в государственной программе льготного автокредитования является добровольным решением каждого из рыночных игроков. Однако для большинства коммерческих банков, которые активны на рынке автокредитования и имеют достаточно прочные связи с автодилерами, участие в программе — дело принципа. Вопрос выгодности такой акции стоит на втором месте: механизм компенсации будет утвержден только в конце октября. Но очевидно, что для банков это участие едва ли грозит какими-либо рисками: заем оформляется аналогично стандартным предложениям, со страхованием имущества и ответственности, а также оформлением автомобиля в залог. «В случае расторжения даже льготного договора банк не несет никаких убытков и полностью застрахован от негативных последствий», — замечает Ирина Кудрякова. К тому же, по данным Frank Research Group, Челябинская область относится к разряду благополучных регионов, где автокредиты выплачиваются полностью в 87% случаев.

Благодаря льготной программе государственного кредитования банки надеются на существенный всплеск потребительской активности. «За 2010?–?2011 гг. Росбанк выдал в рамках действовавшей тогда госпрограммы более 40 тыс. автокредитов, что составило 27% от всех выданных банком автокредитов в количественном выражении и 17% в денежном. Ожидается, что новая программа увеличит спрос на автокредиты не менее чем на 20%», — делится прогнозом Игорь Смуров. С коллегой соглашается и Ирина Кудрякова. «На наш взгляд, на региональном уровне по программе будет продаваться около 20% всех автомобилей. При этом рынок за счет старта по итогам года может вырасти на 13%», — замечает эксперт. Существенную роль здесь играют статус самого банка и его отношения с дилерами. Только треть автопроизводителей, работающих на российском рынке, имеет собственные программы кредитования, разработанные ими совместно с российскими банками. В основном кредитная политика отдана на откуп коммерческим структурам. Разумеется, сотрудничать с дилером в рамках акции производителя выгоднее с точки зрения количества заявок. Однако следует помнить, что низкие ставки производителя зачастую оказываются не реальными кредитными обязательствами, а скидками, которые автоконцерн устанавливает на тот или иной автомобиль. Поэтому для банков во время действия государственной акции выгоднее занимать позицию самостоятельной структуры, осуществляющей кредитование на стандартных партнерских условиях под честные и льготные проценты.

Реабилитация за полтора года

Льготная программа кредитования рассчитана до конца 2014 г. Предполагается, что за это время будет выдано более 30 тыс. кредитов по стране на сумму 17 млрд руб. В Минпромторге надеются, что нынешняя программа позволит и дилерам, и банкам сработать на полную мощь, и количество выданных автокредитов будет не меньше, чем в прошлую акцию. Ряд экспертов предсказывает, что программа возымеет отложенный эффект: после ее завершения ситуация на рынке автокредитов обострится и поспособствует конкурентной борьбе за клиентов. При отсутствии льготной господдержки банкиры будут вынуждены изобретать новые выгодные продукты, снижать ставки действующих кредитов, вводить новые акции и скидки. Впрочем, большинство банков работает над этим уже сейчас. Нередки ситуации, когда покупатель приходит за займом на машину из льготного списка, подробнее узнает о дополнительных программах того или иного банка и принимает решение оформить кредит на более дорогой автомобиль только потому, что условия банка показались ему вполне приемлемыми. На этой волне ряд банков предлагает дополнительные бонусные условия и программы лояльности. Некоторые организации оформляют кредит без первоначального взноса, и сегодня это уже тренд. Такие продукты предлагают ВТБ24, Росбанк, Газпромбанк и другие. В борьбе за клиента появилась программа buy-back, то есть кредит с обратным выкупом автомобиля. Суть предложения в том, что выплата большей части тела кредита (около 50%) откладывается на заключительный платеж, при этом дилер обязуется выкупить у покупателя автомобиль обратно по зафиксированной в момент подписания договора цене, так что у клиента появляется возможность полностью погасить кредит. И все же основную ставку коммерческие банки делают на государственную программу и конкурентное взаимодействие с автоконцернами. «Важную роль на первичном рынке играют совместные программы с автопроизводителями, которые сейчас пользуются высокой популярностью (в банке ВТБ24, например, действует 8 программ с федеральными партнерами), — говорит Ирина Кудрякова. — Такие меры обеспечивают постоянный интерес потребителей к нашим продуктам».

Участники авторынка государственную программу льготного кредитования оценивают более сдержанно. «Спрос на автокредиты не упадет. Хоть в последнее время доля кредитных авто в общем объеме продаж и снижается, но она все равно высока, на таких условиях продается более 40% автомобилей, — комментирует Александр Рулевский, исполнительный директор Челябинской ассоциации автодилеров. — Программа, безусловно, окажется хорошим подспорьем для сегмента не бюджетных, а недорогих иномарок вроде Ford Focus и Hyundai Solaris, продажи которых действительно сократились». Что касается машин, стоимость которых укладывается в 400?–?450 тыс. руб. (в основном это, конечно, продукция АвтоВАЗа), льготные условия лишь дополнительно простимулируют продажи и, возможно, даже создадут некоторые очереди на самые ходовые модели. На фоне растущих продаж сегмента дорогих иномарок увеличение кредитных бюджетных автомобилей повлияет на итоговый показатель рынка продаж новых автомобилей в целом. Ожидается, что прогнозируемый провал на 12% может обернуться вполне приемлемым, но проседанием на 7%. «Не стоит забывать и о том, что челябинский авторынок сейчас находится в состоянии первичного насыщения: большинство жителей города и области сменили автомобили на новые, — добавляет Александр Рулевский. — К тому же уровень благосостояния граждан, как и степень уверенности в стабильности экономической ситуации, не слишком-то и способствует росту уровня продаж. Многие автомобилисты вопрос о смене автомобиля откладывают до будущего года».

Халима Харисова, управляющая филиалом Абсолют Банка в Челябинске:

Продажи новых автомобилей в первом полугодии относительно аналогичного периода в 2012 г. снизились примерно на 4%. Конечно, показатели за каждый месяц разнятся и доходят до 12%. Существует спад на автомобили среднего сегмента и люксовые бренды. Полагаю, что запуск госпрограммы простимулирует рост продаж кредитных машин и в целом рынок получит хороший импульс. Кроме того, программа позволит увеличить объем продаж в смежных сегментах рынка — тех, что касаются реализации автозапчастей или автомобильного сервиса. Предыдущая программа правительства 2009–2012 гг. помогла рынку быстрее восстановиться после кризиса 2008 г. По оценке Минпромторга, за первое полугодие текущего года доля автомобилей, продаваемых в кредит, составила 27,5?%, запуск программы поможет поднять этот показатель до 43?%. А соответственно выправятся и показатели продаж новых автомобилей.

Нашли опечатку в тексте? Выделите её и нажмите ctrl+enter